卓西度提示您：看后求收藏（倩玉小说网https://www.qianyuwj.com），接着再看更方便。
- 卓西度（创始人）：5500万股（55）
- 其中 技术股：1500万股（15，含中央厨房专利、酸水菌种数据库等无形资产作价入股）
- 普通股：4000万股（40）
- 香港新世界集团：3000万股（30，现金注资660万港元，按每股022港元作价）
- 韦国强（联合创始人）：1500万股（15，含现金出资及管理经验折算）
特殊条款：
- 卓西度的技术股具有 一票否决权（针对专利相关决策）
- 新世界集团享有 优先认购权（若后续增发股份）
2 上市发行方案（1986年9月）
发行新股：5000万股（占扩大后股本的333）
- 发行价：22港元\/股
- 募集资金：11亿港元（约合1400万美元）
- 承销商：获多利（汇丰旗下）
资金用途：
- 60用于华南地区中央厨房扩建
- 20投入智能发酵技术研发
- 10偿还银行贷款
- 10补充营运资金
3 上市后股权架构（1986年10月）
总股本扩大至：15亿股
股东结构：
- 卓西度：5500万股（3667）
- 技术股：1500万股（10，仍保留否决权）
- 普通股：4000万股（2667）
- 香港新世界集团：3000万股（20）
- 韦国强：1500万股（10）
- 公众股东：5000万股（3333）
股权锁定安排：
- 创始人股份（卓西度、韦国强）锁定3年
- 新世界集团股份锁定1年
4 上市首日关键数据
- 开盘价：28港元（+27涨幅）
- 市盈率：186倍（按1985年净利润82万元人民币折算）
- 市值：42亿港元（约合5400万美元）
5 特别说明：技术股的会计处理
- 香港联交所 不认可技术股计入注册资本，因此在招股书中：
- 卓西度的1500万技术股被重新分类为 \"创始人特权股\"
- 对应无形资产（专利、秘方）按10年摊销，每年冲减利润148万港元
6 上市后股权结构示意图
深桂香控股（1986年10月）
├─ 卓西度（3667）
│ ├─ 技术股（10，含否决权）
│ └─ 普通股（2667）
├─ 香港新世界（20）
├─ 韦国强（10）
└─ 公众股东（3333）